Qué es la agrupación de intereses?
La agrupación de intereses se refiere a una técnica de registro de una fusión o adquisición, por la que los activos y pasivos de las dos empresas se suman y luego se compensan. Históricamente, las empresas podían adoptar cualquiera de los dos enfoques de contabilidad para las consolidaciones o amalgamasAmalgamaEn las finanzas corporativas, una amalgama es la combinación de dos o más empresas en una única empresa más grande. En contabilidad, se refiere a la combinación de estados financieros. – el método de compra y la agrupación de intereses.
Antes de ser eliminada por el Consejo de Normas de Contabilidad Financiera (FASB) en 2001, la agrupación de intereses era la técnica preferida porque solía dar lugar a elevados beneficios para la empresa superviviente.
Desglose de la agrupación de intereses
Básicamente, el método de agrupación de intereses consiste en combinar los balancesBalance SheetEl balance es uno de los tres estados financieros fundamentales. Los estados financieros son clave tanto para la modelización financiera como para la contabilidad. de las dos empresas en una sola. El activo y el pasivo se registran de acuerdo con sus respectivos saldos contables, tal y como se registran en el balance. Esto suele ir seguido de una revalorización de los estados financieros históricos.
Hay que tener en cuenta que los activos intangiblesActivos intangiblesSegún las NIIF, los activos intangibles son activos identificables, no monetarios y sin sustancia física. Como todos los activos, los intangibles no se incorporan al balance consolidado. La única vez que se incluyen estos activos es si ya se han reconocido en el estado de situación financiera de alguna de las empresas. Como resultado, no hay fondo de comercioEn la contabilidad, el fondo de comercio es un activo intangible. El concepto de fondo de comercio entra en juego cuando una empresa que quiere adquirir otra empresa se registra en relación con la combinación de negocios. Los gastos en los que se incurra durante la fusión se incluirán en la empresa’La cuenta de resultados global de la empresa.
Ventajas del método de agrupación de intereses
Antes de que se interrumpiera el método de agrupación de intereses, había ciertos sectores que preferían esta técnica a la del precio de compra. La agrupación de intereses se hizo especialmente popular en 1998, cuando supuso el 52% de todo el volumen de operaciones, lo que equivale a 852.000 millones de dólares.
Un sector en el que se utilizó mucho este enfoque fue el de la tecnología. La gran mayoría de las empresas tecnológicas utilizaban la técnica de agrupación de intereses para que no’No es necesario registrar ningún gasto derivado de la adquisición. Este enfoque también hizo que los beneficios tuvieran mejor aspecto, ya que no se registraron reducciones del fondo de comercio. A su vez, esto ayudó a aumentar los ratios financieros como la rentabilidad de los fondos propios (ROE) y la rentabilidad de los activos (ROA).
Eliminación de la agrupación de intereses
Como ya se ha mencionado, el FASB, la organización que establece e interpreta los principios contables generalmente aceptados, abolió el uso del método de agrupación de intereses en 2001. El organismo contable dictaminó que todas las combinaciones de empresas deben contabilizarse utilizando el método del precio de compra. La medida forma parte de un cambio en el sector contable que ha llevado a la adopción de la contabilidad por el valor razonable. Sin embargo, la comunidad empresarial se opuso en gran medida.
La relevancia del cambio en los métodos contables, así como la razón de la comunidad empresarial’La oposición de la empresa a este cambio se debe a la forma en que se trataba el fondo de comercio en cada uno de los enfoques y al consiguiente efecto en los resultados contables. En el marco de la agrupación de intereses, los estados de situación financiera de las dos empresas simplemente se sumaron, partida por partida. Cualquier coste que se haya pagado por encima del precio real de mercado de los activos no se ha registrado en la combinación de negocios y, por lo tanto, no es necesario amortizarlo o contabilizarlo como gasto.
Por el contrario, según el método del precio de compra, cualquier prima pagada por encima del precio estándar debe contabilizarse en el adquirente’La oposición de la empresa a este cambio se debe a la forma en que se trataba el fondo de comercio en cada uno de los enfoques y el efecto posterior en el estado de resultados contable como fondo de comercio, que se amortizaría y contabilizaría en un periodo de 20 años. Así, mientras que la técnica de la agrupación de intereses no tuvo ningún impacto en los beneficios declarados, el método del precio de compra significó que habría gastos de amortización del fondo de comercio.
El FASB’La decisión de la empresa de sustituir la agrupación de intereses por la técnica del precio de compra se debe a la necesidad de mejorar la calidad de la información que se pone a disposición de los inversores y otros usuarios de los estados financieros. El FASB alegó que, con el método del precio de compra modificado, los aspectos subyacentes de las combinaciones de negocios se reflejarían con mayor precisión ante los inversores. Sin estos detalles cruciales, los inversores a menudo se quedaban en la oscuridad porque no podían establecer el verdadero coste de una empresa que compraba otra.
Puesta en común de intereses frente a. Método del precio de compra
Resumen
La agrupación de intereses es un método de contabilidad en el que se suman los activos, los pasivos y las reservas de dos entidades empresariales que se combinan y se registran a su valor histórico. Se diferencia de la técnica del precio de compra, en la que los activos y pasivos de la empresa cedente se registran a su valor de mercado. La agrupación de intereses suele emplearse en las fusiones, mientras que el método de compra se utiliza en el caso de las adquisiciones.
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