Qué es la alta financiación?
Las altas finanzas se refieren a transacciones financieras complejas que implican una gran cantidad de dinero. Suele asociarse a prácticas poco éticas a la hora de prestar, pedir prestado o invertir grandes cantidades de dinero.
Una gran proporción de profesionales de alto nivel que trabajan en el sector financiero – incluyendo banqueros, gestores y financiadores – realizar prácticas poco éticas al llevar a cabo operaciones de alta financiación que impliquen la creación, liquidación o propiedad de activos financieros.
El fenómeno se atribuye a la competitividad, la representación desproporcionada del poder y el protagonismo interpersonal. Normalmente, los jugadores utilizan algoritmos matemáticos y altamente especulativos para manipular las transacciones y generar más beneficios.
Resumen
Entender las altas finanzas
Un profesional de las finanzas’El dominio de la financiarización representa un peligro en el sector financiero. La práctica se realiza a menudo a través de la manipulación de algoritmos en lugar de las prácticas bancarias tradicionalesCuentas corrientes frente a cuentas de ahorroUn cliente bancario puede optar por abrir cuentas corrientes frente a cuentas de ahorro en función de varios factores, como la finalidad, la facilidad de acceso u otros atributos. Una cuenta corriente es un tipo de cuenta bancaria que se utiliza para las transacciones cotidianas. Es la cuenta más básica que ofrecen los bancos, las cooperativas de crédito y los pequeños prestamistas.. Como la mayoría de los actores de las altas finanzas utilizan instrumentos sofisticados para recompensarse, no incurren en pérdidas aunque sus clientes sí lo hagan.
Tomemos, por ejemplo, la cantidad actual de deuda estudiantil en los EE.UU.S., ahora se estima en más de un billón de dólares estadounidenses. Los principales prestatarios de los préstamos estudiantiles proceden de hogares socialmente modestos. Las instituciones financieras sólo se benefician de los intereses que cobran por el préstamo.
Sin embargo, las altas finanzas pueden obtener más beneficios de la deuda estudiantil acumulada a un alto coste humano. La alta finanza puede obtener más beneficios de la deuda más allá del tipo de interés exigible, dados sus instrumentos que le permiten realizarlo en perjuicio del prestatario.
Otro ejemplo que ilustra la práctica de las altas finanzas es cuando las empresas de reparto crean un retraso en la entrega de productos para crear escasez y beneficiarse subiendo los precios. Este caso muestra otra dimensión de las altas finanzas que es diferente de la producción y el consumo.
En este escenario, los beneficios se obtienen mediante la especulación de todo tipo de elementos, como el mercado monetarioMercado monetarioEl mercado monetario es un mercado de divisas organizado en el que los participantes pueden prestar y tomar prestados títulos de deuda a corto plazo y de alta calidad. y otros productos de inversión. Un inversor medio puede no entender los complejos métodos utilizados por las altas finanzas para generar beneficios, ya que carece de acceso a complejos algoritmos matemáticos.
Cómo la alta financiación equilibra los riesgos y facilita el crecimiento
A pesar de los deméritos asociados a la alta financiación, produce beneficios adicionales a los ejecutores a través de la generación de más ingresos. No obstante, los ingresos adicionales se consiguen mediante métodos que afectan negativamente a otras partes. Entre los ejemplos de entidades que sufren daños formidables a causa de las altas finanzas se encuentran las instituciones financieras tradicionales, los hogares y los gobiernos municipales y las empresas.
Por ejemplo, los fondos de pensionesFondo de pensionesUn fondo de pensiones es un fondo que acumula capital para ser pagado como pensión a los empleados cuando se jubilan al final de sus carreras. suelen ser planes de capitalización que están bien gestionados para los jubilados’ benefician a. Sin embargo, los financieros dudosos pueden utilizar esos fondos para acumular riqueza adicional para sí mismos a expensas de los beneficiarios reales. Estos casos son habituales en los trabajadores’ los fondos de pensiones, y algunas instituciones han puesto en marcha sistemas de control y seguimiento del número de fondos que se pierden por las prácticas de alta financiación en las instituciones que manejan esas sumas de dinero.
Además de la corrupción, la manipulación financiera de los fondos está destinada a reportar beneficios excesivos a los gestores. La dificultad para que el trabajador medio entienda los procesos implicados, junto con la complejidad de las altas finanzas, hace que la práctica sea más sostenible.
Importancia de las altas finanzas
El concepto de alta financiación está fuertemente arraigado en el sector financiero debido al crecimiento de las transacciones electrónicas, lo que tiene importantes repercusiones, como se expone a continuación.
El primer impacto es la construcción de centros financieros lucrativos y operaciones informáticas avanzadas que realizan continuamente complejos algoritmos matemáticos.
Otro impacto se observa en la mejora de la institución financiera’s infraestructura para mejorar la velocidad de las transacciones y aumentar la eficiencia de las operaciones. Por ejemplo, la instalación de cables de fibra óptica puede aumentar la eficacia de las transacciones y permitir que se realicen operaciones sin papel, sin necesidad de acudir a los salones bancarios tradicionales.
Las altas finanzas utilizan complejos algoritmos para convertir diversas partidas – como los edificios y otros productos – en los valores respaldados por activos. Incluso un edificio urbano vacío puede convertirse en un valor respaldado por activos para obtener beneficios.
Por ejemplo, algunas empresas extrajeron beneficios para amortiguar el choque financiero que afectó al sector durante la crisis hipotecaria. Muchas U.Las instituciones financieras con sede en S obtuvieron importantes ganancias con estos valores respaldados por activos. La Reserva FederalLa Reserva Federal es el banco central de los Estados Unidos y es la autoridad financiera que está detrás de la política monetaria mundial’La mayor economía de libre mercado del mundo. también inició medidas de flexibilización cuantitativa para que las empresas sobrevivan a la quiebra. La crisis también afectó a algunas ciudades del mundo.
Por ejemplo, en 2018, un grupo de ciudades en Italia quebró al mismo tiempo. Más tarde se supo que los inversores de las ciudades cubrían sus riesgos en productos derivados específicos. Las ciudades se movilizan estratégicamente y se utilizan para crear contrapoderes para hacer frente a los poderes financieros.
Lecturas relacionadas
nuestro sitio web es el proveedor oficial de la banca comercial mundial & Analista de crédito (CBCA)™Página del programa – CBCAObtener el CBCA de nuestro sitio web™ certificación y convertirse en un banco comercial & Analista de crédito. Inscríbase y avance en su carrera con nuestros programas y cursos de certificación. programa de certificación, diseñado para ayudar a cualquier persona a convertirse en un analista financiero de categoría mundial. Para seguir avanzando en su carrera, los recursos adicionales de nuestro sitio web que aparecen a continuación le serán de utilidad:
Curso de modelización de fusiones y adquisiciones
Aprende a modelar fusiones y adquisiciones en nuestra web’s M&Un curso de modelización!
Construir una M&Un modelo desde cero de forma sencilla con instrucciones paso a paso.
Este curso le enseñará a modelar las sinergias, la acreción/dilución, las métricas pro forma y un completo M&Un modelo. Vea el curso ahora!