Qué es el análisis técnico avanzado?
El análisis técnico avanzado suele implicar el uso de múltiples indicadores técnicos o de un sistema bastante sofisticado (i.e., complejo) indicador. “Sofisticado” no significa necesariamente “mejor” – sólo significa que es más difícil de calcular que, por ejemplo, una media aritmética.
El análisis técnico es un medio para interpretar la acción del precio en el tiempo de un valor. Varios indicadores técnicos – como las medias móvilesKaufman’s Adaptive Moving Average (KAMA)Kaufman’s Adaptive Moving Average (KAMA) fue desarrollado por el teórico financiero cuantitativo estadounidense Perry J. Kaufman, en 1998. La técnica comenzó en 1972, pero Kaufman la presentó oficialmente al público a través de su libro «Trading Systems and Methods.» A diferencia de otras medias móviles – se añaden a un gráfico de precios en un intento de discernir el probable movimiento futuro de los precios.
Los indicadores técnicos no son cosas mágicas, así que no’no cometer el error de pensar que ninguno de ellos es el Santo Grial que abrirá la llave de la riqueza garantizada. Los indicadores simplemente proporcionan un medio para el análisis del movimiento de los precios – un medio que puede proporcionar o no un indicador predictivo fiable de los futuros movimientos de los precios. Algunos funcionan mejor que otros, y todos funcionan mejor en algunos momentos que en otros. (Por desgracia, no’no le diga si “ahora” es uno de los buenos momentos para utilizarlos o no).
A continuación se explican tres indicadores de análisis técnico avanzado – el Nube de Ichimoku, Bandas de Bollinger, y la Heiken Ashi.
Análisis técnico avanzado – Nube Ichimoku
La Nube de Ichimoku – que contiene una colección de indicadores técnicos – pueden parecer un poco desafiantes o excesivamente complejos a primera vista. Sin embargo, una vez que se entienden todas las partes, es’s en realidad bastante sencillo de utilizar. Aunque no es tan popular en Occidente, es’es el indicador técnico preferido desde hace tiempo en muchas mesas de negociación asiáticas.
La Nube de Ichimoku cuenta con uno de los historiales más inusuales para un indicador de trading. No era’No han sido desarrollados por un ingeniero de software, ni siquiera por un matemático, sino por un periodista japonés. Los usuarios de la Nube Ichimoku se refieren a ella como una “un vistazo” El indicador de análisis técnico más avanzado es el de la media móvil porque, cuando se muestra en un gráfico, presenta una representación visual muy llamativa del mercado.
Pues bien, dejemos que’diseccionamos la nube Ichimoku línea por línea. Consta de cinco líneas, dos de las cuales se utilizan juntas para formar el “nube.”
La línea roja (como se muestra en el gráfico siguiente) es el Tenkan Sen. El tenkan sen representa la media de los máximos y mínimos más altos que se han producido en los últimos nueve periodos. Por ejemplo, si’Si aplicamos el Ichimoku a un gráfico horario, la línea tenkan muestra la media alta/baja de las últimas nueve horas.
La nube es más sensible a la acción del precio que una media móvil simple de nueve períodos debido a su construcción: No es, como una media móvil simple, la media de los máximos y mínimos de CADA período, sino la media de los máximos y mínimos más altos registrados en todo el marco temporal de nueve períodos. Así, por ejemplo, si el precio comienza a aplanarse con el mercado operando de forma lateral, la línea tenkan sen comenzará a indicar el hecho antes de lo que lo haría una línea de media móvil simple.
Dado que el tenkan sen refleja la acción del precio en el marco temporal más corto y reciente, es el componente de la nube Ichimoku que da la primera indicación de un cambio en el mercado – un cambio de tendencia/dirección o un aumento o disminución del impulso. (Un ángulo de inclinación más pronunciado en la línea indica más fuerza o impulso en el mercado’Por lo tanto, el nivel de precios del kijun sen suele considerarse un buen nivel para iniciar una posición de compra o de venta tras un retroceso temporal (hacia arriba o hacia abajo) del movimiento del precio, mientras que un ángulo menor indica un movimiento de precios más débil o una disminución del impulso.
La línea azul claro es el Kijun Sen. La línea del indicador Kijun Sen es más lenta para indicar un cambio en el mercado en comparación con el tenkan sen. El kijun sen representa la media de los máximos y mínimos de los últimos 26 periodos de tiempo. La línea kijun se interpreta como un soporte o resistencia cercana y, por esa razón, se utiliza a menudo para identificar dónde colocar una orden inicial de stop-loss al entrar en una operación. También puede utilizarse para ajustar una orden de arrastre a medida que el mercado se mueve. Al igual que el tenkan sen, la pendiente del kijun sen es un indicador del impulso del precio.
La línea kijun sen suele representar una zona de equilibrio entre la presión de compra y la de venta, un nivel natural de soporte/resistencia similar a las principales medias móviles o a los niveles de pivote diarios. Por lo tanto, el nivel de precios del kijun sen se considera a menudo como un buen nivel en el que iniciar una posición de compra o venta tras un retroceso temporal (hacia arriba o hacia abajo) en el movimiento del precio.
La nube Ichimoku (las zonas del gráfico sombreadas con líneas verticales discontinuas de color rojo o azul oscuro) se forma entre las dos líneas conocidas como Senkou Span A (calculado como la media de los valores de tenkan y kijun, trazados 26 periodos de tiempo por delante) y Senkou Span B (calculada como la media del máximo y el mínimo más alto de los últimos 52 periodos de tiempo, y también trazada con 26 periodos de antelación). Al adelantar los cálculos de las dos líneas que forman los bordes superior e inferior de la nube de Ichimoku, la nube se extiende hacia la derecha en un gráfico, más allá del último precio registrado, y pretende ser un indicador de futuros niveles de precios.
Las líneas A y B del senkou span, así como la propia nube, delimitan zonas de soporte/resistencia a largo plazo. La nube es una de las ventajas del sistema Ichimoku. En lugar de tratar de señalar el soporte o la resistencia en un punto de precio específico (y’s raro que el soporte o la resistencia puede La línea senkou A y B, así como la propia nube, delimitan las zonas de soporte/resistencia a largo plazo área de soporte o resistencia.
Cuanto más se prolongue una tendencia en una dirección, más se incrementará el riesgo de que se produzca un cambio de tendencia “más profundo” o más gruesa es la nube. Una nube más profunda indica que el precio tendría que moverse sustancialmente en la dirección opuesta para superar el soporte o la resistencia que protege la tendencia actual. Una nube más profunda también se considera una señal de mayor volatilidad en el mercado.
La línea azul oscuro es el Chinkou Span. El tramo chinkou es un indicador muy singular. Representa el precio de cierre de la vela actual – trazado 26 periodos de tiempo atrás del periodo actual. (Esa’s por qué el fin de la línea del tramo de chinkou está mucho más atrás que las líneas que representan la acción del precio actual.)
Como se indica en el ejemplo del gráfico, la forma correcta de interpretar la línea chinkou span es observarla no en relación con toda la acción del precio actual que se muestra en el extremo derecho de un gráfico, pero en relación con los otros indicadores de la nube Ichimoku que coinciden con el final de la línea del chinkou span. Dibuje una línea vertical, que se extienda hasta la parte superior e inferior del gráfico, desde el final de la línea chinkou span, y luego observe los otros elementos del sistema de nubes Ichimoku donde se cruzan con esa línea vertical. La nube Ichimoku está por encima del final de la línea chinkou span? Junto con el precio y las líneas tenkan y kijun que están por encima de la línea chinkou, indica una tendencia a la baja. (A la inversa, si el chinkou span está por encima del precio, el tenkan y el kijun, y la nube, eso indica que hay una tendencia alcista.)
La fuerza, o el impulso, de la tendencia se indica por lo lejos que está el chinkou span de la acción del precio correspondiente; la tendencia bajista muy fuerte que se muestra en el lado derecho del gráfico de ejemplo se refleja en el hecho de que la línea del chinkou span está actualmente muy lejos de los niveles de precios y de las líneas de tenkan y kijun por encima de ella. Es una ilustración de la “una mirada” característica del sistema Ichimoku – un rápido vistazo al gráfico revela que la línea chinkou span se encuentra sola, claramente separada de los indicadores de la acción del precio que están por encima de ella. El hecho de que se encuentre en los espacios abiertos, por sí solo, indica una fuerte tendencia.
La línea chinkou span también puede servir como indicador de zonas de soporte/resistencia. Es’Vale la pena señalar que los puntos altos o bajos del tramo de chinkou suelen coincidir con los niveles de retroceso de Fibonacci. Fíjese en los picos de la línea chinkou que se producen durante el periodo del 16 al 21 de agosto. A continuación, observe que cuando el mercado alcanza su máximo el 27 de agosto, lo hace a un nivel de precios que coincide casi perfectamente con el nivel más alto que la línea chinkou span alcanzó el 21 de agosto.
Resumen de la nube Ichimoku
La nube Ichimoku ofrece a los operadores una gran cantidad de indicaciones técnicas potenciales. El Ichimoku puede aplicarse a cualquier marco temporal que el operador prefiera, desde un minuto hasta gráficos semanales o mensuales. A continuación se presenta un resumen de la mayoría de los (I’Estoy seguro de que’de las posibles señales de trading que se pueden extraer del nivel de Ichimoku, no te preocupes.
Por el contrario, un cruce a la baja de kijun por tenkan es una señal de venta.
Para ver un ejemplo, vuelva a mirar el gráfico, centrándose en el período de tiempo del 16 de agosto al 27 de agosto. La línea chinkou span alcanza su máximo varios días antes de que lo haga el propio mercado, indicando por su punto más alto casi el nivel exacto en el que el mercado alcanzará su tope. Entonces, cuando el mercado alcanza su máximo el día 27, el tramo de chinkou ya ha dado una fuerte señal de venta, girando a la baja y cruzando de arriba a abajo el tenkan sen, el kijun sen y la nube.
A pesar de todas sus características, un área en la que el sistema Ichimoku es débil es la de los objetivos de beneficios. Aparte de ser detenido fuera de un comercio, el Ichimoku no ofrece mucha orientación en el ámbito de la elección de objetivos de beneficio, buenos puntos de salida de comercio potencial. El hecho es que el Ichimoku se preocupa más por minimizar el riesgo que por maximizar los beneficios. Sin embargo, si’Buscando un potencial “toma de beneficios” nivel, don’No olvide que la línea chinkou span puede revelar el pico o el fondo de una tendencia algún tiempo antes de que el mercado alcance realmente ese nivel de precios.
La nube Ichimoku, con sus múltiples indicadores, ayuda a los operadores a identificar buenos puntos de entrada y niveles de soporte/resistencia. También proporciona indicaciones claras sobre la fuerza de la tendencia o el impulso del mercado. Ofrece, en definitiva, un sistema de trading muy completo.
Análisis técnico avanzado – Bandas de Bollinger
Las bandas de Bollinger, desarrolladas por el célebre analista técnico John Bollinger y que llevan su nombre, emplean un concepto frecuentemente utilizado en el análisis técnico de valores – desviación estándar. La desviación estándar es, esencialmente, una medida de cuánto se aleja el precio de un valor de su media. En resumen, es una medida de la volatilidadLa volatilidad es una medida de la tasa de fluctuaciones del precio de un valor a lo largo del tiempo. Indica el nivel de riesgo asociado a los cambios de precio de un valor. Los inversores y operadores calculan la volatilidad de un valor para evaluar las variaciones pasadas de los precios. Las bandas de Bollinger proporcionan una especie de línea de tendencia de rango en la que el rango se expande o se contrae junto con el aumento o la disminución de la volatilidad. Para ello, miden la distancia de los precios de cierre con respecto a una media móvil de 20 períodos.
Bollinger descubrió que al trazar las bandas a dos desviaciones estándar, tanto por encima como por debajo de la media móvil, aproximadamente el 90% de todos los precios de cierre deberían caer dentro del rango de las bandas. (Tres desviaciones estándar deberían contener aproximadamente el 99% de los precios de cierre, pero dos desviaciones estándar es el ajuste estándar para las bandas de Bollinger.) Así, las bandas de Bollinger se construyen con una línea de banda superior que está dos desviaciones estándar por encima de la media móvil simple de 20 periodos, una línea media que es la media de 20 periodos y una línea de banda inferior que está dos desviaciones estándar por debajo de la línea media.
Un elemento clave de las bandas de Bollinger es que no se centran en el precio absoluto de un valor – como 50 o 55 dólares – pero en función de dónde se encuentre el precio relativo a las bandas de Bollinger. En otras palabras, el precio se acerca o se aleja de las bandas exteriores. Se debe a la expansión y contracción de las bandas con la volatilidad. El precio absoluto de un valor puede subir, pero al mismo tiempo estar más bajo (más lejos) en relación con la banda superior de Bollinger porque las bandas se han expandido en línea con el aumento de la volatilidad.
Este hecho se ilustra en el siguiente gráfico – la primera señal de un cambio de tendencia inminente es la vela roja larga (descendente), aproximadamente en el centro del gráfico. Aunque el precio absoluto es un nuevo mínimo, el precio es más alto en relación con la banda inferior de Bollinger, ya que está contenido con la banda – en comparación con el mínimo anterior que se situó por debajo (fuera) de la banda.
Entonces, ¿qué significa todo esto para los operadores? Cuando un valor tiene una tendencia alcista sólida, los precios de cierre de cada periodo tienden a permanecer entre la línea media y la banda superior – a menudo “abrazando” justo en el borde de la banda superior. Cuando existe una tendencia bajista sólida, los precios tienden a oscilar entre la línea media y la banda inferior, a menudo abrazando justo la línea de la banda inferior.
Por lo tanto, una estrategia de negociación derivada de las bandas de Bollinger consiste en comprar (durante una tendencia alcista) o vender (durante una tendencia bajista) cuando los precios retroceden hasta la línea media. Los indicios de un cambio de tendencia inminente son los siguientes:
Una tendencia alcista que cambia a una tendencia bajista:
Una tendencia bajista que cambia a una tendencia alcista:
Para determinar las tendencias alcistas y bajistas’Es fundamental observar la pendiente general del canal de las bandas de Bollinger. Como las bandas de Bollinger son una especie de línea de tendencia, en una tendencia alcista, el canal de la banda se inclina notablemente hacia arriba, mientras que en una tendencia bajista se inclina hacia abajo. Cuando los precios oscilan y no tienen tendencia, el canal de las bandas de Bollinger se moverá en su mayor parte horizontalmente, y los precios a menudo oscilarán entre la línea de la banda superior y la línea de la banda inferior, como se ilustra en la sección media del gráfico siguiente. Observe el cambio en la acción del precio cuando se produce una tendencia bajista sólida, momento en el que el precio está más contenido entre la línea media y la banda inferior.
En estas condiciones de mercado, los operadores oscilantes pueden obtener importantes beneficios comprando cerca de la banda inferior y vendiendo cerca de la banda superior. Sin embargo, esta estrategia puede resultar muy costosa cuando el mercado inicia una nueva tendencia sostenida en una u otra dirección. Esta estrategia de swing trading puede mejorarse utilizando las bandas de Bollinger junto con un indicador de momento como el RSI, que está diseñado para indicar condiciones de sobrecompra o sobreventa.
Utilizando ambos indicadores, un operador sólo vende en corto en la banda superior si el indicador de impulso muestra condiciones de sobrecompra significativas – y sólo compra en la banda inferior con un indicador de momento de sobreventa.
Por último, las bandas de Bollinger se utilizan a veces como “ruptura” estrategia de negociación. Cuando el precio opera virtualmente “plana” durante varios periodos, las bandas se estrecharán considerablemente. Entonces, cuando el precio rompe inevitablemente la banda superior o la banda inferior, el operador compra o vende en consecuencia, tomando esto como una indicación del comienzo de una nueva tendencia. Se puede colocar un stop-loss inicial justo fuera de la banda opuesta, e.g., justo por debajo de la banda inferior al comprar una ruptura de la banda superior.
Análisis técnico avanzado – Heiken Ashi
El Heiken Ashi es un tipo de indicador técnico único, ya que en realidad cambia los fundamentos de un gráfico de velasVelas japonesasLas velas japonesas son una herramienta de análisis técnico que los operadores utilizan para trazar y analizar el movimiento del precio de los valores. El concepto de gráfico de velas fue desarrollado por Munehisa Homma, un comerciante de arroz japonés.. Este hecho lo distingue de casi todos los demás indicadores técnicos que son una adición colocada encima de un gráfico de velas o barras tradicional. Por el contrario, Heiken Ashi realmente cambia la apariencia – forma y forma – de las velas que componen el gráfico.
Lo hace utilizando una fórmula diferente a la de apertura-alta-baja-cierre que se utiliza para construir una vela normal. En cambio, Heiken Ashi construye cada vela utilizando los siguientes cálculos para cada elemento de una vela:
Mediante el uso de medias (Heiken Ashi se traduce como “de la barra media”), el redibujado de velas Heiken Ashi tiene como objetivo suavizar la acción del precio e indicar más claramente las tendencias. El resultado es que durante una tendencia alcista, las velas Heiken Ashi aparecerán como una sucesión más ininterrumpida de velas alcistas – y en una tendencia bajista, como velas más consistentes hacia abajo.
Esto contrasta con un gráfico de velas regular que podría mostrar velas alternas de ida y vuelta, hacia arriba y hacia abajo. La ventaja potencial para los operadores es poder seguir una tendencia durante más tiempo en lugar de ser “falsificación” por una o dos velas que aparecerían apuntando en la dirección opuesta en un gráfico de velas normal.
El Heiken Ashi también cambia la apariencia general de las velas de la siguiente manera:
1. Durante una tendencia sostenida, los candeleros suelen asumir cuerpos más largos y mechas o sombras más cortas en ambos extremos.
2. Así, las velas de cuerpo corto con mechas o sombras largas son frecuentemente señales de un cambio de tendencia.
A continuación se muestran dos gráficos de la misma acción del precio en el par de divisas, GBP/AUD. El primero es un gráfico de velas normal, y el segundo es la misma acción de precios seguida con el indicador Heiken Ashi aplicado. Observe especialmente en el lado izquierdo del gráfico cómo, durante la tendencia alcista y la siguiente tendencia bajista, la representación de Heiken Ashi muestra velas más continuas al alza y luego a la baja, mientras que el gráfico de velas original muestra más bien una mezcla de velas al alza y a la baja. También se puede ver la diferencia en la longitud de los cuerpos de las velas y las sombras.
Los cambios de tendencia pueden detectarse a menudo utilizando el Heiken Ashi cuando aparece una vela del color opuesto con una sombra larga en la dirección opuesta a la tendencia existente anteriormente. Se puede ver en la tendencia alcista y en la tendencia bajista, que aparecen en la parte izquierda del gráfico. Justo antes de que comience la tendencia alcista sostenida, hay una vela azul (alcista) de cuerpo corto con una larga sombra superior. Cuando la tendencia cambia a bajista, la primera vela roja (bajista) muestra una larga sombra inferior.
Palabra final
Independientemente de la sencillez o la complejidad de los indicadores técnicos que utilice un inversor, los objetivos de utilizar dicha herramienta siguen siendo los mismos:
Los analistas técnicos se guían por su creencia de que el total de las acciones de compra y venta de todos los participantes en el mercado representan con precisión un valor de mercado justo de un valor basado en toda la información relevante disponible para varios participantes en el mercado.
Es’Vale la pena señalar que, aunque el análisis técnico se basa en la idea de que las acciones actuales y pasadas de los precios son los indicadores más fiables de los probables movimientos futuros de los precios, el descargo de responsabilidad exigido legalmente en casi todas las publicaciones de información o asesoramiento financiero dice, “Los resultados pasados no garantizan los resultados futuros.”
La verdad es que casi todos los indicadores técnicos son útiles, pero ningún indicador técnico es perfecto. Por ello, las estrategias de negociación aconsejan colocar órdenes stop-loss para limitar una’El riesgo de la empresa al tomar una posición – a largo o a corto plazo – en un mercado financiero. Un buen analista técnico reevalúa continuamente el mercado’El riesgo de un indicador técnico al tomar una posición’Las señales de la empresa son válidas o no.
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