¿Qué es la inversión de cola??
La inversión de cola se refiere a una estrategia de inversión en la que un inversor replica el estilo de inversión de conocidos inversores de éxito. Los inversores particulares utilizan la información publicada en la Comisión del Mercado de Valores (SEC)La Ley de Valores de 1933La Ley de Valores de 1933 fue la primera ley federal de valores importante que se aprobó tras el crack bursátil de 1929. La ley también se conoce como Truth in Securities Act, Federal Securities Act o 1933 Act. Se promulgó el 27 de mayo de 1933 durante la Gran Depresión. …la ley pretendía corregir algunos de los errores de la web para saber en qué empresas invierte un inversor concreto.
La inversión de cola funciona bien cuando la institución o el inversor al que se imita invierte con una estrategia de compra y mantenimientoEstrategias de inversión en accionesLas estrategias de inversión en acciones se refieren a los diferentes tipos de inversión en acciones. Estas estrategias son, en concreto, la inversión en valor, en crecimiento y en índices. La estrategia que elige un inversor se ve afectada por una serie de factores, como el inversor’La situación financiera del inversor, sus objetivos de inversión y su tolerancia al riesgo. mentalidad. Los inversores de éxito que merece la pena imitar son aquellos que han tenido un éxito continuado durante un periodo de 20-30 años. Ejemplos de este tipo de inversores son Warren BuffetWarren Buffett – EBITDAWarren Buffett es bien conocido por no gustarle el EBITDA. Se atribuye a Warren Buffett la frase “¿Cree la dirección que el Ratón Pérez paga la inversión en capital??», Miller Mime y David Einhorn.
Cómo practicar el coattail investing
Según un informe de 2012 de la empresa de investigación Aite Group, con sede en Boston, la inversión de imitación fue una de las principales tendencias en la gestión de la riqueza. Los inversores institucionales tienden a seguir a varios inversores de éxito para ver en qué invierten. Los inversores que gestionan más de 100 millones de dólares están obligados a presentar sus operaciones a la SEC cada trimestre. Los inversores de cola buscan en el sitio web de la SEC para descubrir lo que compran y venden estos inversores.
Las empresas de investigación de inversión en valor en línea, como GuruFocus, facilitan el proceso de seguimiento de las carteras de los inversores de éxito. Vigilan continuamente a los mejores inversores y gestores de carteras y luego proporcionan la información a otros a cambio de una comisión. La información ahorra el tiempo necesario para seguir, analizar y clasificar las inversiones ideales.
A quién copiar en la inversión de cola?
A la hora de considerar la posibilidad de replicar los estilos de inversión de los inversores de éxito, a continuación se indican las diferentes categorías de inversores que se pueden seguir:
1. Inversores activistas
Los inversores activistas son aquellos que pueden hacer que las acciones de una empresa se revaloricen cuando se hace pública su participación. Los medios de comunicación informan de todos los movimientos de estos inversores y esto da a los que practican la inversión de imitación la oportunidad de actuar. Los inversores activistas también suelen informar a sus seguidores a través de las redes sociales y los blogs personales sobre sus carteras de inversión.
2. Gestores monetarios
Los grandes gestores de dinero con más de 100 millones de dólares en activos gestionados están obligados a presentar el formulario 13F de la SEC que detalla sus participaciones en inversiones cada trimestre. Esta información es accesible en el sitio web de la SEC, y los miembros del público pueden obtenerla gratuitamente y utilizarla para planificar sus próximas inversiones.
3. Gestores de «Buy and hold» (comprar y mantener)
Los inversores con mentalidad de comprar y mantener, como Warren Buffet, constituyen una buena plataforma para la inversión de cola. La ventaja de las inversiones de compra y retención es que ofrecen un lapso de tiempo que los inversores pueden utilizar para replicar la operación. Las inversiones a corto plazo suelen ser demasiado arriesgadas para la inversión de cola, ya que el lapso de tiempo entre la compra y la venta es demasiado corto para replicar la operación y obtener una tasa de rendimiento razonable.
Cómo tener éxito como inversor de cola?
Copiar las estrategias de inversión de los inversores de éxito conlleva su propia cuota de beneficios y riesgos. Un inversor de cola debe tener en cuenta lo siguiente a la hora de aplicar las estrategias de inversión de los inversores de éxito:
1. Realizar la debida diligencia
Algunos inversores tienden a realizar inversiones a ciegas con la esperanza de conseguir una alta tasa de rendimiento sólo porque otro inversor invirtió en la misma inversión. Realización de la diligencia debidaDue DiligenceLa diligencia debida es un proceso de verificación, investigación o auditoría de una posible operación u oportunidad de inversión para confirmar todos los hechos relevantes y la información financiera, sobre posibles inversiones puede ayudar a revelar cualquier bandera roja que pueda hacer que la inversión sea demasiado arriesgada para un inversor ordinario.
2. Sea paciente
Los inversores de éxito son pacientes. Pueden esperar el mayor tiempo posible antes de deshacerse de sus inversiones. Algunas inversiones pueden tardar de 7 a 10 años en obtener beneficios sustanciales. Los inversores deben tener paciencia cuando invierten en ciertas cosas, como los fondos de compra y retención, que pueden tardar más en madurar.
A veces, el precio de las acciones puede subir debido a un acontecimiento artificial. Esto significa que existe la probabilidad de que el precio de las acciones caiga en el futuro. El mejor momento para comprar estas acciones es cuando los precios son bajos, en lugar de comprarlas cuando el precio es alto debido a un acontecimiento artificial cuyos efectos no durarán mucho tiempo.
3. Don’no siga a un solo inversor
Un inversor que quiera aprovechar la copia de las estrategias de inversión de los inversores de éxito debería seguir las carteras de varios profesionales de diversos sectores. Lo que funciona para un inversor puede ser diferente de lo que funciona para otros inversores en diferentes sectores. Diversificar las estrategias de imitación puede ayudar a aumentar las posibilidades de obtener rendimientos positivos en varias carteras y reducir el riesgo de depender de un solo gurú para las ideas de inversión.
4. Siga a inversores probados y creíbles
Seguir a inversores con una trayectoria creíble y que han tenido su cuota de éxito a lo largo de los años aumenta las posibilidades de éxito de la inversión de cola. Los inversores de éxito como Warren Buffet suelen compartir sus ideas en conferencias, revistas de negocios y sitios web de finanzas populares. Ocasionalmente, estos inversores divulgan sus carteras y perspectivas de mercado sobre las mejores inversiones a las que prestar atención.
Cuáles son los riesgos de la inversión de cola?
1. Largos periodos de vencimiento
Algunas inversiones tardan más tiempo en madurar y obtener rendimientos significativos. Los inversores impacientes o que buscan formas fáciles de obtener beneficios a corto plazo pueden acabar deshaciéndose de sus inversiones demasiado pronto, lo que provoca pérdidas.
2. Demasiados imitadores
En un mercado en el que hay demasiados individuos e inversores institucionales que están pendientes de lo que hacen los gestores de dinero, algunos que se dedican a la inversión de cola pueden experimentar retrasos en la obtención de información crucial. En el mercado de valores, la información valiosa suele quedar obsoleta en pocos minutos.
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