Qué es el interés compuesto?
El interés compuesto se refiere a los pagos de intereses que se realizan sobre la suma del principal originalPrincipalEl principal en los bonos es su valor nominal. Es la inversión inicial pagada por un valor o bono y no incluye los intereses derivados. y los intereses pagados anteriormente. Una forma más fácil de pensar en el interés compuesto es que es “interés sobre el interés,” en la que el importe del pago de intereses se basa en los cambios de cada periodo, en lugar de fijarse en el importe principal original.
El interés compuesto permite a los inversores obtener rendimientos potencialmente muy elevados en un horizonte temporal largo y es esencialmente una forma de generar ganancias sin riesgo. Es muy diferente de las inversiones en acciones, en las que las ganancias de capitalRendimiento de las ganancias de capitalRendimiento de las ganancias de capital (CGY) es la revalorización del precio de una inversión o un valor expresada en porcentaje. Dado que el cálculo del rendimiento de la plusvalía implica el precio de mercado de un valor a lo largo del tiempo, puede utilizarse para analizar la fluctuación del precio de mercado de un valor. Véase el cálculo y el ejemplo sólo se realizan si el valor’El valor de mercado de la empresa aumenta con el tiempo (i.e., comprar bajo, vender alto).
El interés compuesto es’No está totalmente libre de riesgo, ya que el pagador de los intereses puede no pagarlos o los tipos de interés pueden cambiar. Sin embargo, el mecanismo del interés compuesto es lo que lo hace relativamente poco arriesgado en comparación con otras inversiones.
Componentes del interés compuesto
A continuación se describen los cuatro componentes principales del interés compuesto:
1. Principal
El principal es la cantidad que se deposita originalmente en un entorno de interés compuesto (por ejemplo, una cuenta de ahorro de alto interés en un bancoTop Banks in the USASegún la Corporación Federal de Seguros de Depósitos de Estados Unidos, había 6.799 bancos comerciales asegurados por la FDIC en Estados Unidos en febrero de 2014. ). Es el importe inicial sobre el que se calcula el primer pago de intereses.
2. Tipo de interés
El tipo de interésTipo de interésUn tipo de interés se refiere a la cantidad cobrada por un prestamista a un prestatario por cualquier forma de deuda dada, generalmente expresada como un porcentaje del principal. se refiere al tipo que se paga sobre el valor de la cuenta. El pago de intereses será igual al tipo de interés multiplicado por el valor de la cuenta (que es la suma del principal original y los intereses pagados anteriormente).
3. Frecuencia de capitalización
La frecuencia de composición determina cuántas veces al año se pagan los intereses. Influirá en el propio tipo de interés, ya que la composición de alta frecuencia normalmente sólo estará disponible con tipos más bajos. Normalmente, la capitalización se produce de forma mensual, trimestral o anual.
4. Horizonte temporal
El horizonte temporal se refiere a la cantidad de tiempo durante el cual puede operar el mecanismo de interés compuesto. Cuanto más largo sea el horizonte temporal, mayor será el número de pagos de intereses que se puedan realizar y mayor será el valor final de la cuenta.
El horizonte temporal es el componente más importante del interés compuesto, ya que básicamente dicta la rentabilidad futura de una inversión. Un entorno de interés compuesto con tipos bajos y baja frecuencia de composición puede seguir siendo atractivo si el horizonte temporal disponible es muy largo.
Ejemplo práctico: El interés compuesto
Sam quiere empezar a ahorrar y decide depositar dinero en una cuenta de ahorro con alto interés. Deposita una cantidad inicial de 10.000 dólares, que se compone anualmente a una tasa del 5% mensual. Sam tiene actualmente 20 años y planea jubilarse a los 60, lo que significa que puede disponer de un horizonte temporal de 40 años para acumular intereses.
Teniendo en cuenta la información facilitada, la tabla siguiente calcula la cantidad que Sam’El valor de la cuenta del inversor sería al final de su horizonte temporal:
Aquí vemos que el valor de la cuenta al final del período de 40 años es de unos 70.000 dólares. Demuestra el poder del interés compuesto, ya que Sam pudo multiplicar su dinero por siete sin gestionar activamente la inversión. Vemos cómo a medida que se acumulan los intereses sobre el principal, el pago de intereses en cada periodo sucesivo aumenta.
El ejemplo anterior también supone que Sam nunca depositó dinero adicional en su cuenta de ahorros. Si Sam hubiera depositado 10.000 dólares adicionales al principio de su horizonte temporal, el valor final de la cuenta habría sido mucho mayor.
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