Qué es la caducidad?
La caducidad es una disposición del derecho mercantil que deja sin efecto un acuerdo en determinadas condiciones. En el caso de un contrato de deudaContrato de préstamo comercialUn contrato de préstamo comercial se refiere a un acuerdo entre un prestatario y un prestamista cuando el préstamo tiene fines comerciales. Cada vez que se toma prestada una cantidad importante de dinero, un individuo o una organización debe suscribir un contrato de préstamo. El prestamista proporciona el dinero, siempre y cuando el prestatario esté de acuerdo con todas las estipulaciones del préstamo, las disposiciones de cancelación describen las necesidades que debe cumplir el prestamista antes de que el prestatario tenga que liberar su interés en un activo o propiedad particular. Las cuentas de amortización permiten al prestatario reservar fondos para el reembolso del préstamo y eliminar funcionalmente la deuda de su balance.
Resumen
Cómo funcionan las cuentas de amortización?
Normalmente, un prestatario debe reservar fondos suficientes en forma de efectivo o de bonos para cubrir su deuda asociada. El fondo comprende el importe que se debe al acreedor y el importe “la retirada de fondos” con el fin de cubrir la compensación de su deuda. Por lo general, la cancelación es un proceso mediante el cual un prestamista’La garantía es un activo o propiedad que una persona o entidad ofrece a un prestamista como garantía de un préstamo. Se utiliza como una forma de obtener un préstamo, actuando como una protección contra la pérdida potencial para el prestamista en caso de que el prestatario incumpla sus pagos. se elimina.
El prestatario sustituye la garantía por otro valor que esté relativamente libre de riesgo, como las letras del TesoroLas letras del Tesoro (T-Bills) son un instrumento financiero a corto plazo emitido por el Tesoro de EE.UU. con periodos de vencimiento desde unos pocos días hasta 52 semanas., o con una cartera de valores de bajo riesgo. Proporciona un método contable para eliminar funcionalmente ambos importes del balance del prestatario.
Un principio similar se aplica en el caso del liability matching utilizado por los expertos en fondos de pensiones. En la conciliación de pasivos, las obligaciones futuras asociadas a un activo se corresponden con los flujos de ingresos futuros asociados a dicho activo.
Las cláusulas de caducidad son frecuentes en los acuerdos relacionados con la compra de bienes inmuebles. En los casos de préstamos respaldados por hipotecas, la cláusula de caducidad promete el título de la propiedad al comprador sólo después de que la deuda se pague en su totalidad (i.e., tanto del principal como de los intereses). Hasta la fecha de reembolso, el título lo tiene el prestamista.
Ventajas de la creación de cuentas de amortización
1. Reduce la complejidad de la contabilidad
Evita la necesidad de registrar todo lo relacionado con las transacciones en cuestión. Una vez que la deuda se elimina funcionalmente del balance del prestatario, disminuye la complejidad en la contabilidad.
2. Disminuye el riesgo de sanciones por pago anticipado
Normalmente, cuando un prestatario paga un préstamo en su fecha de vencimiento, especialmente dentro de los primeros cinco años, incurre en una penalización por pago anticipado. Las penalizaciones se imponen para proteger al inversor de futuras pérdidas de ingresos en forma de pago de intereses.
La penalización también puede aplicarse en función del saldo restante de la hipoteca. Así, al invocar la cláusula de cancelación, el prestatario evita tener que pagar penalizaciones por pago anticipado. Estos pagos son arriesgados, ya que los modelos de pago anticipado suelen ser subjetivos.
3. Evita los tipos de interés elevados
El aplazamiento es extremadamente beneficioso en una economía en la que se espera que los tipos de interés suban en el futuro. Permite al prestatario evitar obligaciones de pago de intereses más elevadas.
Desventajas de la creación de cuentas de amortización
1. Coste elevado
La contabilidad de los aplazamientos es extremadamente complicada y requiere de contables y abogados en ejercicio. Por lo tanto, sólo merece la pena recurrir a él en los casos en los que la penalización por pago anticipado aplicable supere el importe gastado en honorarios de intermediación y consulta.
2. Requisitos de capital
El prestatario debe poseer suficiente capital para sustituir el coste de la garantía que se libera al borrar la obligación del balanceBalance El balance es uno de los tres estados financieros fundamentales. Los estados financieros son clave tanto para la modelización financiera como para la contabilidad..
Lecturas relacionadas
nuestro sitio web es el proveedor oficial de la Banca Comercial & Analista de crédito (CBCA)™Página del programa – CBCAObtener el CBCA de nuestro sitio web™ certificación y convertirse en una Banca Comercial & Analista de crédito. Inscríbase y avance en su carrera con nuestros programas y cursos de certificación. programa de certificación, diseñado para transformar a cualquier persona en un analista financiero de primera clase.
Para ayudarte a convertirte en un analista financiero de primer nivel y avanzar en tu carrera hasta alcanzar tu máximo potencial, estos recursos adicionales te serán muy útiles: