Qué es la manipulación de los estados financieros?
La manipulación de los estados financieros se refiere a la práctica de utilizar trucos contables creativos para hacer que una empresa’Los estados financieros de la empresa reflejan lo que la empresa quiere que sea su rendimiento y no su rendimiento real.
A pesar de las numerosas medidas adoptadas por las legislaturas y los organismos reguladores – como la Comisión del Mercado de Valores (SEC)La Comisión del Mercado de Valores de los Estados Unidos, o SEC, es un organismo independiente del gobierno federal de los Estados Unidos que se encarga de aplicar las leyes federales sobre valores y de proponer normas sobre valores. También se encarga del mantenimiento de la industria de valores y de las bolsas de valores y opciones – para frenar la manipulación de los estados financieros, especialmente por parte de las empresas que cotizan en bolsa, la práctica sigue estando muy extendida.
Resumen
Por qué las empresas manipulan sus estados financieros?
Los ejecutivos mejor pagados que dirigen las grandes empresas pueden verse tentados a “cocinar los libros” en sus finanzas por varias razones potenciales, tales como:
1. Sentir una intensa presión para mostrar una imagen positiva
A menudo’s no el caso de que son personas intrínsecamente malvadas que se deleitan en engañar al público. Es’Es más frecuente que simplemente cedan a la enorme presión que ejercen’Los directivos de las grandes empresas podrían considerar la posibilidad de suprimir las primas pagadas de esta manera.
2. Los inversores que se desaniman’ expectativas
Hay varias situaciones que pueden hacer que un director general se sienta tentado a manipular una empresa’s financieros un poco. Puede ser algo tan relativamente inocente como no querer que los inversores desarrollen expectativas irreales. Deje que’s decir que la empresa simplemente tuvo suerte en varios frentes, y terminó logrando, de lejos, su mejor año.
Pero entonces el director general empieza a pensar, “Si imprimimos estas cifras, tal y como están, nuestros inversores van a esperar ver resultados por encima de la media todo el tiempo. Si sólo mostramos un año promedio, entonces cuando vean esos números, ellos’van a pensar algo’s equivocado y empieza a abandonar el barco.” Entonces, hace el CFOWhat Does a CFO DoWhat does a CFO do – el trabajo del CFO es optimizar el rendimiento financiero de una empresa, incluyendo: la presentación de informes, la liquidez y el retorno de la inversión. Dentro de cambiar la fecha de un par de ventas importantes para que los ingresos se adelanten al siguiente año fiscal, haciendo que el año fiscal actual parezca un poco menos prometedor.
En el ejemplo anterior, el culpable es’ni siquiera manipular los números para intentar que la empresa parezca mejor – En cambio, el’s hacer que parezca peor. Y sus motivos son’t terriblemente nefasto – l’s no están planeando activamente para estafar a alguien.
3. Activar las bonificaciones de los ejecutivos
Una motivación muy común para manipular los estados financieros es cumplir con los objetivos de ventas/ingresos que dan lugar a una gran bonificación para la alta dirección. La estructura de estas primas de incentivo ha sido criticada a menudo por ser, en efecto, un incentivo para que un ejecutivo “engañar a.”
Tal vez, las grandes empresas podrían considerar la posibilidad de suprimir las primas pagadas de esa manera. En su lugar, podrían ofrecer primas de rendimiento basadas en una métrica no financiera. Por ejemplo, el director general y el director financiero podrían recibir bonificaciones si la satisfacción del servicio al cliente aumenta cinco puntos porcentuales.
Factores que contribuyen
1. La falta de normas contables estandarizadas
Además de la estructura de incentivos de la dirección, hay otros factores en juego que parecen contribuir a un entorno en el que el fraude es casi habitual. Uno de los factores es la falta de normas contables estandarizadas.
Se pensaba que las Normas Internacionales de Información Financiera (NIIF)Las normas NIIF son Normas Internacionales de Información Financiera (NIIF) que consisten en un conjunto de reglas contables que determinan cómo se debe informar de las transacciones y otros hechos contables en los estados financieros. Están diseñadas para mantener la credibilidad y la transparencia en el mundo financiero y los Principios de Contabilidad Generalmente Aceptados (PCGA) se’Hace tiempo que dejaron de lado sus diferencias y llegaron a un acuerdo sobre un único conjunto de prácticas contables universalmente reconocidas.
Desgraciadamente, a partir de 2020, parece cada vez menos probable que ese conjunto universal de prácticas y normas llegue a ser forjado. La falta de consenso sobre la forma exacta de llevar la contabilidad de las empresas facilita que los deshonestos se salgan con la suya.
2. Relación de conflictos de intereses entre las empresas y las empresas de contabilidad
El escándalo de EnronEl escándalo de Enron es probablemente el mayor, más complicado y más notorio escándalo contable de todos los tiempos. Mediante trucos contables engañosos, Enron señaló claramente otro factor que contribuye a la manipulación de los estados financieros – la relación, a menudo demasiado estrecha y llena de potenciales conflictos de intereses, entre las empresas y las empresas de contabilidad que las auditan.
Cómo se manipulan los estados financieros
La manipulación de los estados financieros siempre implica hacer una de estas dos cosas – ya sea manipulando los registros para inflar los ingresos aparentes o manipulándolos para reducir los gastos o pasivos aparentes.
Más concretamente, estos son algunos de los trucos contables utilizados para ofrecer una imagen falsa de una empresa’La situación financiera real de la empresa:
Un método sorprendentemente sencillo de manipular los estados financieros es el de inflar los activos con valores de recuento de inventario falsos. Por ejemplo, una empresa puede hacer un recuento de inventario ordinario, pero luego añadir 100 artículos a cada recuento – así, 500 ordenadores de sobremesa se convierten en 600 ordenadores de sobremesa, o 150 monitores de ordenador se convierten en 250 monitores, etc.
Si el valor medio de los artículos del inventario es de 350 dólares, y hay 10 categorías de artículos, entonces, utilizando esa técnica creativa de adición de inventario, la empresa puede aumentar rápidamente el valor de sus activos totales en 350.000 dólares.
Cómo protegerse de la manipulación de los estados financieros
Los inversores particulares deben hacer todo lo posible para evitar ser víctimas de un fraude financiero, incluidos los estados financieros alterados fraudulentamente. La mejor manera de hacerlo es simplemente obtener una sólida educación financiera. Afortunadamente, hay muchos recursos disponibles para ayudarle a formarse. nuestro sitio web ofrece un curso GRATUITO sobre “Cómo leer los estados financieros.”
Saber leer y comprender los tres principales estados financieros – la cuenta de resultados, el balance y el estado de flujos de efectivo – le permitirán detectar más fácilmente cuando algunos de los números no’no parecen tener sentido.
Entender los componentes reales de la cuenta de resultados, por ejemplo, también le ayudará a evaluar mejor la validez de las proyecciones que el director general hace durante la “orientación” y Q&Una parte de una empresa’s earnings call.
Recursos adicionales
Gracias por leer nuestro sitio web’Guía de la manipulación de los estados financieros. Para seguir avanzando en su carrera, le serán útiles los recursos adicionales que figuran a continuación: