Qué es un producto cotizado en bolsa (ETP)?
Un producto cotizado (ETP) se refiere a un producto financiero que se negocia públicamente como un bono en el mercado de valores. Los ETP ofrecen una forma rentable y segura de diversificar una cartera de inversión adquiriendo exposición a un índice o clase de activosClases de activosUna clase de activos es un grupo de vehículos de inversión similares. Suelen negociarse en los mismos mercados financieros y están sujetos a las mismas normas y reglamentos.. Son inversiones pasivas, con comisiones normalmente más bajas que las de los fondos indexados y los fondos de inversión activos, lo que hace que los ETP sean una entrada fácil para que los inversores se expongan a una amplia variedad de activos.
Originalmente, los productos cotizados fusionaban el enfoque rentable y de referencia de los fondos de índices bursátiles con los valores’ La posibilidad de negociar intradía. Con la evolución de los mercados, los ETPs cubren ahora la exposición a un número creciente de grupos de activos.
Hoy en día, además de ofrecer la réplica de un índice bursátil, los ETPs también permiten a los inversores diversificar sus inversiones al proporcionar exposición a clases de activos que históricamente eran difíciles de alcanzar.
Resumen
Tipos de productos cotizados
1. Fondos cotizados (ETF)
Los fondos cotizados (ETF) son fondos de inversión que cotizan como un único valor en bolsa. Desde la introducción de los ETFs en 1993, estos’se han ampliado significativamente en términos de gama y variedad.
Por lo general, un ETF sigue un fondo de índice, como el S&P 500, pero también puede seguir un mercado, una materia prima, un sector o incluso una divisa. El precio de un fondo cotizado aumenta y disminuye, como la mayoría de las inversiones. Los ETFs cotizan durante todo el día de la misma manera que una acción.
2. Materias primas cotizadas (ETC)
Los valores negociados en bolsa (ETC) son instrumentos de deuda que no conllevan el pago de intereses. Están diseñados para dar acceso a un producto individual o a una cesta de artículos. El marco de los ETN se utiliza a menudo para proporcionar a los inversores una exposición significativa a las divisas, ya sea como pares de divisas individuales o como una cesta de divisas.
3. Bonos cotizados (ETN)
Al igual que los ETC, los pagarés cotizados (ETN) son títulos de deuda que no pagan intereses. Su único objetivo es seguir la rentabilidad del activo o índice correspondiente. Sin embargo, la entidad emisora de ambos es diferente.
Mientras que los Vehículos de Propósito Especial (SPVs)Un Vehículo/Entidad de Propósito Especial (SPV/SPE) es una entidad separada creada para un objetivo específico y estrecho, y que se mantiene fuera del balance. Los ETN suelen ser emitidos por bancos, no tienen activos y no están garantizados. Aunque los rendimientos de los ETN corresponden al índice o activo subyacente, son idénticos a los bonos no garantizados y clasificados.
Características de un producto cotizado en bolsa
1. Inversión pasiva
Los productos cotizados en bolsa son una forma transparente y rentable de exponerse a una clase de activos, ya que las comisiones de mantenimiento suelen ser menores que las de los fondos indexadosFondos indexadosLos fondos indexados son fondos de inversión o fondos cotizados (ETF) que están diseñados para seguir la evolución de un índice de mercado. Los fondos indexados disponibles actualmente siguen diferentes índices de mercado, incluido el S&P 500, Russell 2000 y FTSE 100. o fondos de inversión activos.
2. Sigue un activo subyacente
Un producto negociado en bolsa trata de ofrecer el mismo rendimiento que el índice o activo subyacente, proporcionando una inversión diversificada en una sola transacción.
3. Cotización en bolsa
El rendimiento de la inversión en ETPs es accesible de forma intradiaria a través de la accesibilidad de los precios en vivo.
4. Activo líquido
Un producto negociado en bolsa (ETP) es un activo líquido respaldado por un conjunto de creadores de mercadoFabricante de mercadoEl fabricante de mercado se refiere a una empresa o un individuo que participa en los mercados de dos caras de un determinado valor. Significa que proporciona ofertas y demandas en conjunto con los miembros aprobados.
5. Se negocia como las acciones
Los ETP están diseñados para asemejarse a un índice subyacente o a la rentabilidad de un activo, con una cómoda negociación y acceso. Son tan fáciles de comprar y vender como las acciones; en cualquier momento, el mercado está disponible.
Razones para utilizar un producto negociado en bolsa
1. Flexible
Los productos cotizados pueden proporcionar a los inversores acceso a una clase de activos alternativa o a todo un índice con una sola transacción.
2. Accesible
Los ETP pueden adquirirse e intercambiarse mientras la bolsa está abierta, ya que los precios cotizan durante todo el día.
3. Rentable
Ofrecen una forma rentable de diversificar mediante la evaluación comparativa o la exposición a inversiones que históricamente eran inaccesibles.
4. Transparente
A diferencia de algunos instrumentos de inversión, los productos cotizados se publican regularmente. La visibilidad hace que los inversores puedan ver fácilmente lo que poseen.
5. Sencillo
Los ETP son instrumentos financieros que cotizan y se intercambian de la misma manera que las acciones en las mismas bolsas y plataformas.
Recursos adicionales
nuestro sitio web es el proveedor oficial de los mercados de capitales mundiales & Securities Analyst (CMSA)®Página del programa – CMSAInscríbase en el CMSA de nuestro sitio web® y convertirse en un mercado de capitales certificado &Analista de valores. Avanza en tu carrera con nuestros programas y cursos de certificación. programa de certificación, diseñado para ayudar a cualquier persona a convertirse en un analista financiero de primera clase. Para seguir avanzando en su carrera, los recursos adicionales de nuestro sitio web que aparecen a continuación le serán útiles:
Formación en finanzas corporativas
Avanza en tu carrera en banca de inversión, capital privado, FP&A, tesorería, desarrollo corporativo y otras áreas de las finanzas corporativas.
Inscríbase en nuestro sitio web’s Cursos de FinanzasCursos de Finanzas
para llevar su carrera al siguiente nivel! Aprenda hoy mismo, paso a paso, con instructores profesionales de Wall Street.